פנסיונר עם תיק השקעות

שיעורי המס על רכיבי תיק השקעות

• רווחי הון ריאליים ממכירת מניות, אג״ח קונצרני וקרנות נאמנות פטורות, 25 אחוז (30 אחוז לבעל מניות מהותי).
• דיבידנד, 25 אחוז (30 אחוז לבעל מניות מהותי).
• ריבית על פיקדונות שקליים, 15 אחוז על הריבית הנומינלית.
• ריבית צמודת מדד, 25 אחוז על הריבית הריאלית.
• קרנות נאמנות חייבות, מס מוטמע ברמת הקרן (פטור ממס נוסף ברמת המשקיע).
• אג״ח מדינה, פטור על הריבית כל עוד הוחזק עד לפדיון, או 15 אחוז ריבית.

תיאום מס להשקעות, מתי כדאי

פנסיונר שמקבל קצבה נמוכה (מתחת למדרגת מס שולית של 25 אחוז) משלם בפועל מס מוגזם על רווחי הון, כיוון שבית ההשקעות מנכה אוטומטית 25 אחוז. דרך טופס 116 (תיאום מס להשקעות) ניתן לבקש שיעור מס מותאם לשולי הנמוך, ולקבל הקלה. דוגמה:

• פנסיונרית עם קצבה ברוטו של 7,500 ₪ לחודש, ללא פטור מקיבוע, מס שולי 14 אחוז.
• היא קיבלה ריבית מפיקדון בסך 12,000 ₪. בית ההשקעות ניכה 1,800 ₪ (15 אחוז).
• בתיאום מס להשקעות, ניתן להחזיר חלק מהמס לפי שולי 14 אחוז.

קיזוז הפסדים, יתרון לפנסיונרים

הפסדי הון משוק ההון ניתנים לקיזוז כנגד רווחי הון אחרים, גם משנים קודמות. פנסיונר שצבר הפסדים בעבר יכול להפחית באופן משמעותי את חבות המס בעת מימוש מניות מוצלחות. חשוב לוודא שהבית ההשקעות מטפל נכון בקיזוזים, ולעקוב אחר טופס 867 שמתקבל בסוף השנה.

פנסיונר עם תיק חו״ל או חשבון זר

תיק השקעות בחו״ל מחייב דיווח שנתי במס הכנסה. בית ההשקעות הזר אינו מנכה מס לישראל. יש לדווח רווחי הון, דיבידנדים וריבית, ולתבוע זיכוי מס זר על מנת למנוע כפל מיסוי. נושא זה רלוונטי במיוחד לעולים חדשים שזכאים לפטור 10 שנים.

השפעה על קיבוע זכויות וקצבה

הכנסות מהשקעות לא משפיעות ישירות על הפטור מקצבת הפרישה (לפי קיבוע זכויות), אך הן יכולות לדחוף את הפנסיונר למדרגות מס שולי גבוהות יותר ולהקטין את התועלת מהפטור. כדאי לתכנן יחד עם טופס 161ד ולשקול שימוש בתיקון 190 ככלי תכנון מס.